Australia Securities & Investment Commission

Medienmitteilung (23-141 mr) ASIC erlässt erste DDO-Stoppanordnung wegen Versäumnis, angemessene Schritte bei der CFD-Verteilung zu unternehmen, veröffentlicht am 2. Juni 2023. ASIC hat eine vorläufige Stoppanordnung zur Verhinderung erlassen Mitrade Global Pty Ltd ( MiTRADE ) von der Eröffnung von Handelskonten oder dem Handel mit Differenzkontrakten (CFDs) oder Margin-Devisenkontrakten (Margin FX) bis hin zu Privatanlegern. Die Aktion von Asic war eine Reaktion auf Bedenken MiTRADE hat es versäumt, angemessene Schritte zu unternehmen, die dazu führen könnten, dass das Vertriebsverhalten mit seiner Zielmarktbestimmung (tmd) im Einklang steht. Diese Maßnahme ist seit Inkrafttreten der Design and Distribution Obligations (DDO) im Oktober 2021 der erste Einsatz von Stop-Order-Befugnissen durch Asic als Reaktion auf einen Verstoß gegen die Pflichten zu angemessenen Schritten in Bezug auf ein Finanzprodukt. Asic war darüber besorgt MiTRADE stützte sich auf einen Fragebogen für Kleinanleger, der erhebliche Mängel aufwies, als wichtigen Schritt zur Einhaltung seiner Verpflichtungen. bei der Beantragung eines Handelskontos, MiTRADE Im Fragebogen wurde ein potenzieller Kleinanleger dazu aufgefordert, alle „inakzeptablen Antworten“ zu überprüfen, die darauf hindeuten würden, dass der Anleger wahrscheinlich nicht zum Zielmarkt für die Produkte gehört. weiter, MiTRADE Privatanlegern wurden unbegrenzte Versuche gestattet, den Fragebogen zu bestehen. Asic war auch besorgt darüber MiTRADE Zu den Schritten von , um die Wahrscheinlichkeit eines Vertriebsverhaltens zu verringern, das nicht mit der TMD vereinbar ist, gehörte im Fragebogen oder auf andere Weise eine unzureichende Beurteilung, ob Kleinanleger wahrscheinlich im Zielmarkt für die CFDs waren. asic hat darüber nachgedacht MiTRADE 's Fragebogen: nicht ausreichend nach den Zielen und Bedürfnissen von Privatanlegern gefragt, um dies zu ermöglichen MiTRADE um angemessen zu beurteilen, ob sich die Anleger wahrscheinlich in dem in ihrem TMD beschriebenen Zielmarkt für die komplexen, risikoreichen, gehebelten CFDs und Margin-FX-Produkte befinden; und es mangelte ihnen an der erforderlichen Spezifität, um angemessen beurteilen zu können, ob eine Verteilung an Privatanleger wahrscheinlich damit vereinbar wäre MiTRADE 's Zielmarktkriterien für Wissen und Erfahrung in Bezug auf den CFD- und Margin-Devisenhandel. Gemäß DDO müssen ein Emittent und Vertriebshändler eines Finanzprodukts angemessene Maßnahmen ergreifen, die dazu führen oder bei denen eine angemessene Wahrscheinlichkeit besteht, dass das Vertriebsverhalten gegenüber Privatanlegern mit der TMD für das Produkt im Einklang steht. Die vorläufige Stop-Order ist 21 Tage lang gültig, sofern sie nicht früher widerrufen wird. ASIC hat die einstweilige Verfügung erlassen, um Privatanleger vor dem Erwerb von CFDs oder Margin-FX zu schützen MiTRADE , wenn diese Produkte möglicherweise nicht für ihre finanziellen Ziele, ihre Situation oder ihre Bedürfnisse geeignet sind. die Anordnung verhindert nicht MiTRADE verhindert, dass bestehende Kunden ihre CFD-Positionen ändern oder schließen. Hintergrund: ASIC hat im Rahmen von DDO 41 vorläufige Stopp-Anordnungen erlassen, darunter die Anordnung für MiTRADE . Von den 41 erlassenen vorläufigen Stoppanordnungen wurden 33 aufgehoben, nachdem die Unternehmen Maßnahmen ergriffen hatten, um die Bedenken von ASIC auszuräumen, oder weil die Produkte zurückgezogen wurden, und acht bleiben bestehen. ASIC führt derzeit gezielte Überwachungen durch, um zu überprüfen, ob Produktherausgeber und -vertreiber die DDO einhalten. Wenn Unternehmen nicht das Richtige tun, kann ASIC im Rahmen von DDO schnell Maßnahmen ergreifen, um Fehlverhalten zu unterbinden und potenziellen Schaden für Verbraucher zu verhindern. Am 3. Mai forderte die ASIC die Emittenten von Anlageprodukten auf, „ihr Tempo zu steigern“, nachdem eine erste Überprüfung erhebliches Verbesserungspotenzial bei der Erfüllung ihrer Design- und Vertriebsverpflichtungen ergeben hatte. Bericht 762 Design- und Vertriebspflichten: Anlageprodukte (Rep 762) beschreibt die Überprüfungsergebnisse und die von ASIC als Reaktion darauf ergriffenen Maßnahmen (siehe 23-115MR). CFDs und Margin-FX sind gehebelte Derivatekontrakte, die es einem Kunden ermöglichen, auf die Wertveränderung eines zugrunde liegenden Vermögenswerts zu spekulieren, wie z. B. Wechselkurse (im Fall von Margin-FX), Börsenindizes, einzelne Aktien, Rohstoffe oder Krypto-Assets. Die Produktinterventionsanordnung von Asic für CFDs stärkte den Verbraucherschutz, nachdem Überprüfungen in den Jahren 2017, 2019 und 2020 ergaben, dass die meisten Privatkunden beim Handel mit CFDs Geld verlieren (siehe 20-254mr). Im April 2022 verlängerte ASIC diesen Auftrag um weitere fünf Jahre bis zum 23. Mai 2027 (siehe 22-082MR). Auf der MoneySmart-Website von ASIC finden Sie weitere Informationen zum Devisenhandel und zu CFDs. Anmerkung der Redaktion: Nach einer Anhörung am 22. Juni 2023 verlängerte ASIC die einstweilige Verfügung gegen MiTRADE Verbot des gleichen Verhaltens, das unter die erste einstweilige Verfügung fällt. Anmerkung 2 der Redaktion: Nach der vorläufigen Stoppanordnung vom 22. Juni 2023, MiTRADE ging auf die Bedenken von asic ein, dass es versäumt hatte, angemessene Schritte zu unternehmen, die dazu führen könnten, dass das Vertriebsverhalten im Einklang mit der Marke steht. asic hat die Stop-Order am 26. Juli 2023 widerrufen.