Futuros SOFR do CME Group estabelecem novos recordes de volume e OI

O CME Group, uma das principais plataformas de negociação de derivativos do mundo, anunciou um marco importante para seus contratos futuros SOFR. Em setembro, os futuros SOFR atingiram um novo recorde histórico de volume médio diário (ADV) de 5,4 milhões de contratos, além de um recorde de juros em aberto com 13.159.646 contratos em 17 de setembro.

Esses números refletem o crescimento significativo da utilização desses futuros para a gestão de risco de taxas de juros de curto prazo. Além disso, os contratos futuros SOFR registraram um número recorde de 1.144 grandes detentores de interesse aberto (LOIH), de acordo com o mais recente relatório Commitments of Traders da Comissão de Negociação de Futuros de Commodities (CFTC).

Este aumento no número de grandes detentores evidencia a crescente importância desses contratos no mercado financeiro global. Agha Mirza, Chefe Global de Taxas e Produtos OTC do CME Group, comentou sobre o sucesso contínuo dos futuros SOFR, afirmando que esses contratos são os mais negociados ativamente no mundo. Segundo ele, os futuros SOFR oferecem aos clientes a liquidez mais profunda e uma plataforma eficiente para a gestão de riscos associados a taxas de juros de curto prazo.

“Esses novos recordes em volume médio diário, juros em aberto e grandes detentores de interesse aberto são um reflexo da liquidez crescente que estamos vendo tanto na curva SOFR quanto em nosso complexo SOFR incomparável”, acrescentou Mirza. Outro destaque é o desempenho das opções associadas aos contratos SOFR. No mês de setembro, o ADV de opções SOFR atingiu a marca de 2,5 milhões de contratos, o segundo maior nível já registrado, com mais de 44,5 milhões de contratos em aberto.

Esses resultados reforçam a relevância das opções SOFR no mercado de derivativos, complementando o sucesso dos futuros. Os futuros SOFR, lançados pelo CME Group em maio de 2018, já se consolidaram como um dos principais instrumentos para grandes instituições financeiras, incluindo bancos globais, fundos de hedge, gestores de ativos e firmas de negociação.

Esses contratos são elegíveis para compensação de margem cruzada com swaps de taxa de juros, notas do Tesouro dos EUA, títulos e certas transações de recompra (Repo), ampliando sua utilidade no gerenciamento de risco e otimização de capital.