Decisão da taxa de Desemprego

Jamesson gabriel, Analista técnico com 8 anos de experiência no mercado financeiro. Autor do livro Manual das Sequência de Fibonacci e parceiro oficial da corretora XM. Instagram@Jamessonfx

Resumo：O que é？ A taxa de desemprego mede a porcentagem de trabalhadores que estão atualmente desempregados, com relação à força de trabalho total. Ou seja, se a taxa de desemprego atual for de 10%, isso significa que 10% do total dos trabalhadores ou da população economicamente ativa está desempregada, e procurando ativamente um novo trabalho. Não só para os E.U.A., mas para qualquer outro país, ter uma taxa de esemprego alta é bastante negativo para a sua economia.

Eisso se deve ao fato que trabalhadores desempregados, a economia terá menos consumidores, com isso as empresas irão vender menos, a indústria irá produzir menos, diminuindo assim a atividade industrial, o que fará com que a indústria seja obrigada a reduzir seus custos, demitindo mais pessoas, aumentando ainda mais o desemprego.

Frequência de Divulgação: mensal, divulgada geralmente na primeira 6ª feira do mês, sendo referente ao desemprego do mês anterior. Essa data é mundialmente conhecida como “Black Friday”, ou “6ª Feira Negra”, devido à enorme volatilidade que a sua divulgação causa, fazendo com que muitos investidores percam muito dinheiro, e muito rápido.

Lógica:

· Aumento da taxa de desemprego – mais pessoas desempregadas.

· Os desempregados tem menos dinheiro para gastar/consumir.

· Menos consumo, as grandes redes varejistas vendem menos (menos geladeiras, televisores, fogões, etc).

· Representação da noticia do site: Investing.com

Percepção dos investidores e impacto no mercado de Forex

1º cenário - Aumento da Taxa de Desemprego. Com um desemprego maior, as empresas irão vender menos, o que irá impactar no seu crescimento de maneira negativa. Quando você decide investir em uma empresa, você espera que ela cresça, o que fará com que ela se valorize, consequentemente valorizando também o seu investimento. Nesse caso como as empresas não irão crescer devido ao aumento do desemprego, elas não irão se valorizar, e o seu investimento também não. A sua percepção então é de desvalorização do Dólar. Afinal de contas, mais gente desempregada significa menos consumidores.

Então você desiste dos seus investimentos, vendendo ou saindo dos seus investimentos em Dólares, e comprando ou entrando em investimentos em Euros.

Portanto, você vende Dólares e compra Euros.

Posicionamento em Forex: Compra par EUR/USD

2º cenário: Diminuição da Taxa de Desemprego. Com um desemprego menor, as empresas irão vender mais, o que irá impactar no seu crescimento de maneira positiva. Quando você decide investir em uma empresa, você espera que ela cresça, o que fará com que ela se valorize, o que também irá valorizar o seu investimento. Neste caso como as empresas irão crescer devido à diminuição do desemprego, elas irão se valorizar, e o seu investimento também.A sua percepção então é de valorização do Dólar. Afinal de contas, menos gente desempregada significa mais consumidores. Então você aumenta seus investimentos nessas empresas, comprando ou entrando em investimentos em Dólares, e vendendo ou saindo dos seus investimentos em Euros. Portanto você compra Dólares e vende Euros.

Posicionamento em Forex: Venda par EUR/USD.

Na prática. Veja como o mercado se comportou após a divulgação do índice Mudança de Empregos.

*) Expectativa e Posicionamento. Verificamos na tabela a seguir que a expectativa de mercado era que a taxa de desemprego subiria de 8,6% para 8,7%.

Vamos ao exemplo da tabela:

Veja no gráfico de 01 hora abaixo para o par EUR/USD que, aproximadamente 02 horas antes do anúncio da taxa, os preços encontraram suporte e começaram a subir. Isso ocorreu porque como a expectativa era de um aumento na taxa de desemprego, a percepção dos investidores era de desvalorização do Dólar. Assim eles começam a vender US Dólares e comprar Euros.

Segue aqui o exemplo prático no gráfico:

Logo abaixo vamos expor o gráfico após a notícia para o par EUR/USD que, na hora em que a taxa é divulgada, como ela caiu de 8,7% para 8,5%, a percepção dos investidores mudou, de desvalorização para valorização do Dólar. Assim eles começaram a comprar US.

Dólares e a vender Euros, puxando a cotação do par EUR/USD para baixo.

Agora, observe o gráfico após a notícia ser divulgado pelo site:

Observações Finais. Praticamente todo o mercado financeiro mundial, e não apenas Forex, acompanha a divulgação da taxa de desemprego dos E.U.A.. Por isso é sempre muito esperada uma alta volatilidade imediatamente após a sua divulgação. Portanto sempre procure operar esse dia com um volume ou alavancagem reduzida. E sempre procure manter uma base de dados histórica desse índice, para saber se a taxa atual efetivamente teve um forte impacto com relação ao passado. Por exemplo: Vemos na nossa planilha de base de dados histórica que a taxa em Janeiro foi de 8,5%, a menor desde pelo menos Junho do ano passado. Ou seja, o desemprego está no seu menor nível há pelo menos 7 meses.