ถอดบทเรียน Stanley Druckenmiller ตำนานเทรดเดอร์ที่ทำกำไรมากกว่า 30% ต่อปี

คุณเคยสงสัยไหมว่าใครจะทำกำไรมากกว่า 30% ต่อปีในตลาดการเงินได้อย่างต่อเนื่อง？ ในโลกของการลงทุนและการเทรด มีไม่กี่คนที่สามารถสร้างผลงานแบบนี้ได้ แต่หนึ่งในชื่อที่เด่นชัดที่สุดในประวัติศาสตร์คือ Stanley Druckenmiller ตำนานเทรดเดอร์ผู้มีความสามารถในการทำกำไรอย่างมหาศาล

วันนี้เราจะมา ถอดบทเรียนจากการเดินทางของ Stanley Druckenmiller เพื่อให้เราได้เรียนรู้และนำไปประยุกต์ใช้ในการเทรดของเราเอง ไม่ว่าจะเป็นเทคนิคการวิเคราะห์ตลาด การจัดการความเสี่ยง หรือแนวคิดเบื้องหลังการตัดสินใจทุกอย่างล้วนมีค่าและสามารถเปลี่ยนแปลงเส้นทางการเทรดของเราไปในทางที่ดีขึ้นได้ เรามาเริ่มกันเลย!

Stanley Druckenmiller หนึ่งในเทรดเดอร์ Forex ระดับโลกที่ประสบความสำเร็จมากที่สุด ยกให้ George Soros เป็นเหมือนอาจารย์และยังเคยทำงานร่วมกับเขาใน Quantum Fund ซึ่งบริหารสินทรัพย์มากกว่า 1.8 พันล้านดอลลาร์สหรัฐฯ มากกว่าสิบปี ถึงแม้ว่า Druckenmiller จะสร้างชื่อเสียงในฐานะเทรดเดอร์ Forex ที่ประสบความสำเร็จด้วยตนเอง โดยสามารถทำกำไรได้หลายพันล้านดอลลาร์จากกองทุนของเขาเองที่ชื่อว่า Duquesne Capital เขายังถูกยกย่องให้เป็นหนึ่งในเทรดเดอร์แบบเดย์เทรดที่เก่งที่สุดในโลกอีกด้วย

Druckenmiller สามารถทำกำไรได้อย่างต่อเนื่องและมากเป็นประวัติการณ์ด้วยกองทุน Duquesne ของเขาก่อนที่เขาจะเกษียณ ในที่สุด มูลค่าสุทธิของ Druckenmiller อยู่ที่มากกว่า 2 พันล้านดอลลาร์ เขากล่าวว่าหลักการเทรดเพื่อสร้างผลตอบแทนในระยะยาวของเขาคือการกันเงินทุนไว้ และเพิ่มจำนวนเงินลงทุนเมื่อผลการเทรดเป็นไปในทางที่ดี วิธีนี้ไม่เน้นการคาดการณ์ตลาดให้ถูกต้อง แต่จะมุ่งเน้นไปที่การเพิ่มเงินลงทุนในเทรดที่ทำกำไร และลดเงินลงทุนเมื่อเทรดไม่ทำกำไรเพื่อจำกัดการสูญเสียให้น้อยที่สุด

ในบทสัมภาษณ์เกี่ยวกับหนังสือ ‘The New Market Wizards’ Druckenmiller กล่าวไว้ว่า “มีรองเท้าหลายคู่ให้เลือกใส่อยู่บนชั้นวางรองเท้า จงเลือกใส่เฉพาะคู่ที่พอดีกับเราเท่านั้น”

เมื่อพิจารณาผลงานตลอดกว่า 3 ทศวรรษที่ผ่านมา Stanley สามารถสร้างผลตอบแทนได้ถึง 30% ต่อปี ด้วยความผันผวนที่ต่ำ และขาดทุนเพียง 5 ไตรมาสจาก 30 ปี ผ่าน 6 หลักการสำคัญที่เขาใช้ในการเทรด

ต้องรู้ลึกรู้จริง

นักลงทุนที่ดีต้องสามารถระบุปัจจัยที่สัมพันธ์กับราคาสินทรัพย์ได้อย่างชัดเจน เพื่อสร้างความมั่นใจในการเทรดแต่ละครั้ง จำเป็นอย่างยิ่งที่นักลงทุนต้องรู้ว่าตัวแปรใดบ้างที่สัมพันธ์กับราคาของสินทรัพย์ สำหรับ Druckenmiller ปัจจัยที่สำคัญที่สุดคือสภาพคล่อง (Liquidity) ซึ่งหมายถึงการขยายหรือย่อของเงินทุนและสินเชื่อ เนื่องจากสภาพคล่องเป็นตัวกระตุ้นอุปสงค์ในสิ่งต่างๆ มากที่สุด และอุปสงค์ก็ส่งผลต่อราคา ปัจจัยอื่น เช่น ผลกำไร ก็ยังคงสำคัญ แต่สำคัญในระดับหุ้นรายตัวมากกว่าภาพรวมของตลาดทั้งหมด

Open Mind ต้องมีจิตใจที่เปิดกว้าง

ใช้ทุกสิ่งที่มี ไม่ว่าจะเป็นเครื่องมือ แนวการลงทุน หรืออะไรก็ตาม เพื่อขยายมุมมองในตลาดให้กว้างที่สุด Druckenmiller จ้างคนจากหลากหลายสายงาน ทั้งผู้เชี่ยวชาญด้านปัจจัยพื้นฐาน จิตวิทยาตลาด เทคนิค เศรษฐกิจมหภาค และอื่นๆ เพื่อเพิ่มมุมมองให้กว้างที่สุด เขาถึงกับกล่าวว่า เป็นเรื่องไม่สมเหตุสมผลที่จะจำกัดมุมมองของตนเอง

ปรัชญาแบบ Big Bet

Big Bet คือการลงเดิมพันครั้งใหญ่เมื่อเรามั่นใจว่าการตัดสินใจนั้นถูกต้อง นักลงทุนควรรู้จักผลักดันให้สุด โดยอาจนำกำไรทั้งหมดที่เคยสร้างมาเดิมพันด้วย ความสำคัญอยู่ที่การเดิมพันต้องดำเนินไปด้วยความมั่นใจและการติดตามดูแลอย่างรอบคอบ เพื่อให้เป็นการกล้าได้กล้าเสียที่คุ้มค่า ไม่ใช่การพนันแบบสมบูรณ์แบบ เพราะการรักษาเงินต้นคือหนทางที่แน่นอนที่สุดในการสร้างผลตอบแทน แต่เมื่อมีกำไรและมั่นใจว่าตัดสินใจถูกต้องแล้ว ควรรู้จักผลักดันให้เกิดกำไรสูงสุดเพื่อไม่ให้เสียโอกาส หลายครั้งนักลงทุนหวงกำไรที่ทำได้ จนลงทุนแบบระมัดระวังเกินไป ทำให้ผลตอบแทนไม่โดดเด่นหรือดีเท่าที่ควร Druckenmiller ยังกล่าวถึงการกระจายความเสี่ยงด้วยการลงทุนในหลากหลายสินทรัพย์ว่าเป็นการสิ้นเปลืองเงินทุน โดยแนะนำให้นำเงินลงทุนในสินทรัพย์ที่เรารู้จักดีและดูแลอย่างระมัดระวังที่สุดแทน

Mental Flexibility จิตใจที่ยืดหยุ่น

เมื่อรู้ว่าตัดสินใจผิด นักลงทุนต้องสามารถกลับลำ ละทิ้งอีโก้ และทำสิ่งที่ถูกต้องได้อย่างทันท่วงที หรือที่เรียกว่า “Strong opinion, weakly held” ซึ่งหมายถึงการมีความคิดเห็นที่แข็งแกร่งแต่ไม่ยึดติด ในปี 1987 หนึ่งวันก่อนเหตุการณ์ Black Monday Druckenmiller ถือสถานะ Short สุทธิ แต่เมื่อเห็นว่าราคาไม่หลุดแนวรับ เขาจึงเปลี่ยนมาถือสถานะ Long 130% ของสถานะ Short แต่ระหว่างวันเขารู้ว่าตัดสินใจผิด จึงกลับลำมาถือสถานะ Short อีกครั้ง ทำให้สุดท้ายเขามีกำไรจากช่วงเวลานั้นได้ หาก Druckenmiller ไม่มีความยืดหยุ่นและยึดติดในอีโก้ของตนเอง เขาอาจกลายเป็นเหยื่ออีกคนของตลาดการเงินที่โหดร้ายในช่วงนั้น

จิตใจมั่นคง

หากเรามีจิตใจที่มั่นคงและมั่นใจในสิ่งที่ทำ การขาดทุนจะไม่ส่งผลกระทบต่อการตัดสินใจครั้งต่อไป เพราะหากปล่อยให้การขาดทุนมีอิทธิพล การตัดสินใจผิดพลาดจะหลีกเลี่ยงไม่ได้ ตัวอย่างเช่น George Soros อดีตเจ้านายของ Druckenmiller ถึงแม้บางครั้งจะขาดทุน แต่เขาไม่ได้สนใจ เพราะมั่นใจในความสามารถของตนเองที่จะชนะ เขายังเคยกล่าวว่า “มีรองเท้ามากมายบนชั้น เลือกมาใส่เฉพาะคู่ที่พอดีก็พอ” และเสริมว่า “สิ่งมหัศจรรย์ของธุรกิจนี้คือสภาพคล่อง คุณสามารถเริ่มต้นเมื่อไหร่ก็ได้ ตราบใดที่ยังมีสภาพคล่องพอให้ปิดสถานะได้ ก็ไม่มีเหตุใดให้กังวล”

เทรดให้เหมือนกับว่าเราเกิดมาเพื่อสิ่งนี้

“หากเราเชื่อแล้วว่าเกิดมาเพื่อสิ่งนี้ เราก็จะทุ่มเทแรงกายและใจให้เต็มที่ เพื่อให้เกิดผลที่ดีที่สุดนั่นเอง”

ขอบคุณข้อมูลบางส่วนจาก GOFX

อ่านข่าวสาร Forex ทั่วโลกเพิ่มเติมคลิกเลย : https://www.wikifx.com/th/original.html?source=tso4

คุณสามารถตรวจสอบใบอนุญาตโบรกเกอร์ Forex และอ่านรีวิวข้อมูลต่าง ๆ ได้ง่าย ๆ ผ่านแอป WikiFX เพียงแค่ไปค้นหาชื่อก็เจอข้อมูล ใครที่อยากได้ความรู้ เทคนิค กลยุทธ์การเทรด หรือการวิเคราะห์แนวโน้มตลาด ก็สามารถเข้ามาอ่านได้ อีกทั้งยังมีบริการ EA VPS บนแอป WikiFX อีกด้วย แอปเดียวที่จบครบเรื่อง Forex ดาวน์โหลดฟรี โหลดเลยตอนนี้จะพลาดได้ไง!