Mohicans markets：Tập trung vào việc liệu các bảng lương phi nông nghiệp có tiếp tục thúc đẩy đồng đô la hay không

17:30 Tỷ giá PPI hàng tháng của khu vực đồng euro vào tháng 7 đã được công bố, thị trường kỳ vọng nó là 2,5% và giá trị trước đó là 1,1%.

20: 30 Bảng lương phi nông nghiệp và tỷ lệ thất nghiệp của Hoa Kỳ sẽ được công bố vào tháng 8 được điều chỉnh theo mùa.  Wells Fargo dự kiến biên chế phi nông nghiệp của Hoa Kỳ sẽ tăng thêm 325.000 trong tháng 8;Các thị trường kỳ vọng tỷ lệ thất nghiệp của Mỹ sẽ vẫn ở mức 3,5% trong tháng 8, không thay đổi so với tháng 7.

Hôm nay là ngày cuối cùng Nga ngừng cung cấp khí đốt tự nhiên cho Đức qua đường ống “Beixi-1” trong ba ngày.  Thị trường kỳ vọng rằng nguồn cung cấp khí đốt tiếp theo của “Beixi-1” sẽ dẫn đến biến động liên tục về giá khí đốt tự nhiên tương lai và giá giao ngay.

Theo các phương tiện truyền thông Iran, hôm nay là thời hạn sớm nhất để Iran trả lời phản hồi của chính quyền Biden đối với văn bản của “Thỏa thuận hạt nhân Iran” của EU.

Quan điểm toàn cầu – Các thị trường chính

Vào thứ Năm ngày 1 tháng 9, vàng giao ngay giảm xuống dưới mốc 1.690 USD trong giao dịch trong ngày và tăng nhẹ dưới mốc 1.700 USD vào cuối phiên giao dịch, và cuối cùng đóng cửa giảm -0,74% ở mức 1.698,1 USD / ounce;  Bạc giao ngay giảm 2% trong phiên, sau đó thu hẹp đà giảm, và cuối cùng đóng cửa giảm 1% ở mức 17,79 USD / ounce.

Chỉ số đô la Mỹ từng đứng ở mốc 110, chạm mức cao nhất 20 năm mới và cuối cùng đóng cửa tăng 0,92% ở mức 109,68;  đô la Mỹ đứng ở mốc 140 so với đồng yên, lần đầu tiên kể từ năm 1998;  GBP / USD lần đầu tiên giảm xuống dưới 1,15 kể từ tháng 3 năm 2020;  Lợi suất trái phiếu Mỹ cùng tăng, với lợi suất trái phiếu kho bạc Mỹ kỳ hạn 10 năm đứng ở mức 3,2%, mức cao mới kể từ ngày 28/6.

Về dầu thô, dầu thô WTI biến động đi xuống, dao động quanh mốc 86 USD vào cuối phiên giao dịch và cuối cùng đóng cửa giảm 2,77% ở mức 86,34 USD / thùng;

Dầu thô Brent lần đầu tiên giảm xuống dưới 92 USD / thùng kể từ ngày 17/8, và cuối cùng đóng cửa giảm 2,91% ở mức 92,16 USD / thùng.

Xu hướng của ba cổ phiếu chính của Hoa Kỳ phân kỳ.  Chỉ số Dow đóng cửa tăng 0,46%, Nasdaq đóng cửa giảm 0,26% và S&P 500 đóng cửa tăng 0,30%, Ideal Motors giảm khoảng 3%, Weilai Motors giảm hơn 5%, Xiaopeng Motors giảm hơn 6% và  Số lượng giao hàng vào tháng 8 của Xiaopeng và Ideal ghi nhận mức giảm so với tháng trước.

Chứng khoán châu Âu mở cửa thấp hơn, với DAX của Đức giảm 1,6%, FTSE 100 của Anh giảm 1,86%, CAC của Pháp giảm 1,48%, IBEX35 của Tây Ban Nha giảm 1,04% và IBEX35 của Tây Ban Nha giảm 1,72%.

Chứng khoán Hồng Kông mở cửa thấp hơn và đi xuống, với Chỉ số Hang Seng giảm 1,79% và Chỉ số Công nghệ Hang Seng giảm 1,63%.  Meituan đóng cửa giảm 5,85% và cổ phiếu BYD đóng cửa giảm gần 4%.

Kim loại

Đầu giờ giao dịch ngày thứ Sáu 2/9, theo giờ Bắc Kinh, vàng giao ngay hiện giao dịch ở mức 1.698,22 USD / ounce, và giá vàng giảm ngày thứ ba liên tiếp, lần đầu tiên xuống dưới mốc 1.700 kể từ tháng Bảy;  Sức hấp dẫn của vàng bị giảm sút do đồng đô la tăng và kỳ vọng về việc tăng lãi suất mạnh mẽ.  Daniel Ghali, chiến lược gia hàng hóa tại TD Securities cho biết: “Nếu Cục Dự trữ Liên bang Hoa Kỳ tuân theo quy định lạm phát của mình và giữ lãi suất ở mức cao, thậm chí không cắt giảm chúng trong thời kỳ suy thoái, thì điều đó không tốt cho vàng”, Daniel Ghali, chiến lược gia hàng hóa tại TD Securities cho biết.  Nếu vàng phá vỡ dưới phạm vi $ 1675, chúng tôi dự kiến sẽ có nhiều áp lực bán ra.

Các quan chức Fed tiếp tục phát đi tín hiệu với thị trường rằng họ đang tích cực thắt chặt chính sách tiền tệ.  Kỳ vọng của Fed về việc tăng lãi suất 75 điểm cơ bản vào tháng 9 tiếp tục tăng và chỉ số đô la Mỹ vẫn ở gần mức cao nhất trong 20 năm;  Lạm phát trong khu vực đồng euro đã tăng lên mức cao kỷ lục trong tháng 8, cho thấy Ngân hàng Trung ương châu Âu sẽ thực hiện nhiều đợt tăng lãi suất mạnh và chi phí cơ hội của việc nắm giữ vàng đã tăng lên.

 Ngoài ra, các nhà đầu tư được nhắc nhở tránh “suy nghĩ trực quan”, vì thị trường đã sẵn sàng cho việc Fed tiếp tục mạnh tay tăng lãi suất, và chỉ số đô la Mỹ cao hơn.  Dữ liệu bảng lương phi nông nghiệp sắp tới của Hoa Kỳ cho thấy nền kinh tế Hoa Kỳ vẫn vững mạnh thay vào đó có thể bị coi là một yếu tố tiêu cực, vì nó có thể khiến Cục Dự trữ Liên bang tiếp tục tăng lãi suất mạnh mẽ.  Kỳ vọng về việc Cục Dự trữ Liên bang tiếp tục tăng lãi suất mạnh mẽ đang gia tăng do dữ liệu kinh tế vững chắc.  Nếu dữ liệu bảng lương phi nông nghiệp của Hoa Kỳ được công bố vào buổi tối tiếp tục nóng, nó có thể giúp đồng đô la bắt đầu một đợt tăng mới và xu hướng giảm của vàng sẽ tăng cường.  Bởi vì nhiều quan chức Fed đang nhấn mạnh rằng họ coi trọng lạm phát cao và giải quyết vấn đề lạm phát cao với chi phí ổn định việc làm.

 Do đó, chúng ta cần điều chỉnh lại suy nghĩ tăng giá vững chắc về mốc 1700 được thấy trong phân tích kỹ thuật thuần túy trước đó.  Do Fed tiếp tục tỏ ra diều hâu, đồng USD và lợi tức trái phiếu tiếp tục mạnh lên, và giá giao dịch vàng giảm xuống mức thấp nhất trong 6 tuần.  Dòng vốn ETF ra ngoài cũng cho thấy sự quan tâm của nhà đầu tư đang suy yếu và vàng đã giảm mạnh từ mức cao gần đây ... nhưng trừ khi đồng đô la và lợi suất trái phiếu giảm mạnh, chúng ta có thể thấy sự sụt giảm tiếp tục.

 Đồng thời, chuẩn bị cho sự phục hồi ngắn hạn của thị trường.  Đây cũng là thời điểm một số nhà đầu tư tham khảo ý kiến của chúng tôi.  Chúng tôi đã nhiều lần nhấn mạnh tâm lý thị trường về chu kỳ lớn.  Hãy làm tốt công việc quản lý rủi ro!

Dầu thô

Vào đầu giờ giao dịch theo giờ Bắc Kinh vào thứ Sáu ngày 2 tháng 9, dầu của Mỹ hiện ở mức 87,57 USD / thùng;  Giá dầu tiếp tục giảm vào thứ Năm, đóng cửa giảm gần 3%, do lo ngại về lạm phát cao và tăng lãi suất làm suy yếu nhu cầu nhiên liệu gia tăng.  Nhà phân tích Norbert Rucker của Julius Baer cho biết: “Nhu cầu dầu của thế giới đang đình trệ, trong khi nguồn cung đang dần tăng lên, chủ yếu là do vinh quang của dầu đá phiến của Mỹ”.  Cuộc khảo sát hôm thứ Năm cho thấy hoạt động sản xuất ở châu Á đã giảm trong tháng 8, làm giảm triển vọng phục hồi vốn đã mong manh của khu vực.

Sản lượng của OPEC và Hoa Kỳ đều tăng lên mức cao nhất kể từ những ngày đầu của COVID-19.  Cuộc khảo sát cho thấy sản lượng của OPEC đạt 29,6 triệu thùng / ngày trong tháng gần nhất, trong khi sản lượng của Mỹ tăng lên 11,82 triệu thùng / ngày trong tháng Sáu.  Cả hai đều ở mức cao nhất kể từ tháng 4 năm 2020. Cuộc khảo sát cho thấy sản lượng của Libya tăng mạnh nhất, lên 400.000 thùng mỗi ngày, do sản lượng phục hồi sau tình trạng hỗn loạn vào cuối tháng Bảy.  Mức tăng 100.000 thùng / ngày lớn thứ hai đến từ Ả Rập Xê-út, quốc gia xuất khẩu lớn nhất.  Cuộc khảo sát cũng cho thấy Nigeria đã tăng sản lượng thêm 50.000 thùng / ngày trong tháng Tám.  Sản lượng của Iraq tăng 70.000 thùng / ngày do xuất khẩu tăng.  Theo Tổ chức Các nước Xuất khẩu Dầu mỏ (OPEC) và liên minh OPEC + của các đồng minh, thị trường dầu mỏ sẽ vẫn thặng dư nhỏ, chỉ 400.000 thùng / ngày vào năm 2022, thấp hơn nhiều so với dự báo trước đó, do sản lượng không đủ từ các nước thành viên.  Quốc gia.  Sự mất cân bằng cung đã bị đảo lộn, với việc liên tục đề cập đến tình trạng thiếu hụt nguồn cung vào đầu năm do ảnh hưởng của các yếu tố cơ bản về nhu cầu ngắn hạn, và giá dầu giảm trong ngắn hạn.

Nhưng đồng thời, OPEC + cũng dự báo thị trường dầu mỏ sẽ thiếu 300.000 thùng / ngày vào năm 2023.

Về phần mình, Vương quốc Anh cho biết họ sẽ nỗ lực hướng tới mức giới hạn do Hoa Kỳ dẫn đầu đối với giá dầu của Nga.  Trong khi đó, một quan chức cấp cao của Nga cho biết nước này sẽ từ chối bán dầu ở mức giá giới hạn.  Bộ trưởng Tài chính Anh David Zahavi hôm qua cho biết ông tin rằng kế hoạch giới hạn giá sẽ có hiệu quả.  Các bộ trưởng tài chính G-7 dự kiến sẽ nhóm họp vào thứ Sáu và thông qua đề cương hạn chế giá dầu của Nga.  Nhưng kế hoạch phải đối mặt với một số câu hỏi lớn, bao gồm mức giới hạn sẽ được thiết lập và liệu Nga có đồng ý bán dầu ở mức giá giới hạn hay không.

Ngoại hối

Chỉ số đô la giảm nhẹ trong đầu phiên giao dịch ngày thứ Sáu, ngày 2 tháng 9, theo giờ Bắc Kinh, hiện đang giao dịch quanh mức 109,66.  Chỉ số đô la đạt mức cao mới trong 20 năm vào thứ Năm, với đồng yên nhạy cảm với lãi suất chạm mức cao nhất trong 24 năm.  Điều này được đưa ra sau khi dữ liệu của Hoa Kỳ cho thấy một nền kinh tế phục hồi, tạo điều kiện cho Cục Dự trữ Liên bang có thêm cơ hội để tăng lãi suất một cách mạnh mẽ nhằm kiềm chế lạm phát.  Thị trường tập trung vào việc công bố báo cáo bảng lương phi nông nghiệp của Hoa Kỳ cho tháng 8, đây sẽ là một trong những dữ liệu quan trọng hướng dẫn các nhà hoạch định chính sách của Fed tại cuộc họp của họ vào tháng 9.

Một báo cáo của chính phủ trước đó cho thấy số đơn xin thất nghiệp ban đầu của Mỹ đã giảm thêm vào tuần trước, điều này phù hợp với nhu cầu lao động mạnh mẽ và điều kiện thị trường lao động thắt chặt.  Sau đó, đồng đô la tăng giá.

Chỉ số đô la đóng cửa tăng 0,91% ở mức 109,66 vào thứ Năm.

Kỳ vọng về đợt tăng lãi suất cơ bản 75 điểm cơ bản lần thứ ba liên tiếp của Cục Dự trữ Liên bang tại cuộc họp ngày 20-21 / 9 đang tăng lên, được hỗ trợ bởi các dữ liệu kinh tế vững chắc.  Thị trường kỳ hạn lãi suất quỹ liên bang vào cuối ngày cho thấy khả năng tăng lãi suất 75 điểm cơ bản là khoảng 77,1%.

Sự chú ý của thị trường bây giờ sẽ chuyển sang báo cáo bảng lương phi nông nghiệp của Hoa Kỳ cho tháng 8, sẽ được công bố vào thứ Sáu, đây sẽ là một trong những nhân vật quan trọng hướng dẫn các nhà hoạch định chính sách của Cục Dự trữ Liên bang tại cuộc họp tháng 9 của họ.  Một báo cáo mạnh mẽ có thể giúp đồng đô la trú ẩn an toàn thu hút thêm nhu cầu.

EURUSD đã giảm trở lại dưới mức ngang giá vào thứ Năm, đóng cửa giảm 1,07% ở mức 0,9944.  Một cuộc khảo sát cho thấy hoạt động sản xuất trên toàn khu vực đồng tiền chung châu Âu giảm tháng thứ hai liên tiếp trong tháng Tám.  Giá năng lượng châu Âu giảm nhẹ trong tuần này, nhưng vẫn ở mức cao.

USDJPY đã tăng lên 140,26 vào thứ Năm, là mức cao nhất kể từ năm 1998, và sau đó đóng cửa tăng 0,89% ở mức 140,19.

Đồng đô la Úc và đô la New Zealand nhạy cảm với rủi ro cũng bị bán tháo, một phần do sự chuyển hướng sang tài sản trú ẩn an toàn, cả hai đều chạm mức thấp nhất kể từ tháng Bảy.  AUDUSD đóng cửa giảm 0,79% ở mức 0,6787 vào thứ Năm, trong khi NZDUSD đóng cửa giảm 0,67% ở mức 0,6078.

Do bất ổn chính trị ở Anh và cuộc khủng hoảng giá sinh hoạt khiến đồng bảng Anh chịu áp lực to lớn, đồng bảng Anh đã trải qua tháng tồi tệ nhất so với đô la Mỹ vào tháng 8 kể từ cuộc trưng cầu dân ý của EU.  Đồng bảng Anh đã giảm tích lũy 4,5% so với đồng đô la trong tháng 8, và đồng bảng Anh tiếp tục giảm vào thứ Năm và từng giảm xuống dưới mức 1,15 xử lý xuống mức thấp 1,1498, đóng cửa giảm 0,66% ở mức 1,1543.

Nhà kinh tế học người Anh Paul Dales, trưởng nhóm Capital Economics, đã chỉ ra trong một báo cáo nghiên cứu rằng đồng bảng Anh sẽ suy yếu hơn nữa so với đồng đô la và đồng Euro, và hy vọng đồng bảng Anh sẽ “chạm đáy mới” khi bất ổn chính trị và kinh tế tiếp tục ảnh hưởng đến tài sản của Anh.

Quan điểm của các tổ chức tiền tệ

1. Mitsubishi UFJ: Kỳ vọng đồng đô la sẽ mạnh hơn nữa trong thời gian tới

2. Standard Chartered: Việc ngăn chặn đà giảm của đồng yên sẽ yêu cầu thay đổi chính sách lãi suất của Ngân hàng Trung ương Nhật Bản

3. Fintech Ebury: Ngay cả khi ECB tăng lãi suất mạnh hơn, nó có thể không đủ để hỗ trợ đồng euro tăng mạnh

4. Citigroup: Thâm hụt thương mại của Hàn Quốc gia tăng và đồng won của Hàn Quốc có thể phải đối mặt với áp lực giảm giá

5. Ngân hàng Danske: Fed sẽ đưa nền kinh tế Mỹ suy thoái vào năm 2023

6. Tập đoàn Quốc tế Hà Lan: đồng đô la có thể bỏ qua tác động của việc giảm việc làm tại Hoa Kỳ

7. Tập đoàn Quốc tế Hà Lan: Các nhà đầu tư nước ngoài bán nợ của Anh, và đồng bảng Anh suy yếu, có thể kiểm tra mức thấp 1.1415

Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm

Thông tin trong tài liệu này chỉ dành cho lời khuyên chung. Nó không xem xét mục tiêu đầu tư, tình hình tài chính hoặc nhu cầu đặc biệt của bạn. Mohicans Markets đã cố gắng hết sức để đảm bảo tính chính xác của thông tin kể từ ngày xuất bản. Mohicans Markets không bảo đảm hoặc tuyên bố về tài liệu này. Các ví dụ trong tài liệu này chỉ mang tính chất minh họa. Trong phạm vi được pháp luật cho phép, Mohicans Markets và các nhân viên của Mohicans Markets sẽ không chịu trách nhiệm về bất kỳ tổn thất hoặc thiệt.

MohicansMarkets, (Viết tắt: MHMarkets hoặc MHM, tên tiếng Trung: Mai hui), Giấy phép Dịch vụ Tài chính Úc số 001296777.)