TMGM每日市场4月14日

周二（4月14日）据英国《金融时报》称，战争爆发前最后一批穿越霍尔木兹海峡的油轮将在未来数日内抵达炼油厂。自2月28日伊朗战争爆发前最后一批驶过该海峡的船只，预计将在4月20日前抵达马来西亚和澳大利亚的目的地，这将进一步加剧正在亚洲蔓延的供应冲击。由于亚洲炼油厂通过大量购买原本运往欧洲和美国的原油货物来应对，欧洲和美国的炼油厂也将从下月起被迫减产，以分担供应短缺带来的痛苦。战争爆发前，亚洲约80%的原油来自中东，大部分运往该地区的船货在4月1日左右已停止运输，不过至少有一批运往马来西亚的伊拉克原油预计将于本周抵达。过去一周，实物市场已出现压力加剧的迹象，即期交货的原油价格远高于远期合约。种种迹象表明，整个体系可能正面临越来越大的压力，欧洲和亚洲的炼油厂正在激烈争夺剩余的船货。各成员国此前已承诺投放创纪录的4亿桶应急储备。美元指数回落至98.30；非美货币上行，澳元兑美元涨至0.708，欧元兑美元上行至1.175附近，离岸人民币到达6.81。现货黄金反弹至4770美元附近，现货白银来到76.60美元附近。原油跌至97.40美元附近。

基本面: 欧洲央行正式认可了欧盟委员会通过联合监管更好整合资本市场的计划。该计划由法国和德国牵头，旨在提升欧盟竞争力以应对增长乏力及来自美中的竞争。欧洲央行在意见书中表示完全赞成加强欧盟层面对具有系统重要性的跨境金融市场参与者的监管，包括主要交易场所、中央对手方、中央证券存管机构和加密资产服务提供商。

技术面: 欧元兑美元H4级别持续上行，并在48日多空分界线上方运行。此外，MACD双线与量能柱在零轴上方扩张。受中东战争推高能源成本、扰乱全球供应链影响，欧元区3月私营部门扩张力度显著减弱，出现八个月以来首次下降。

第一阻力位：1.1820 第一支撑位：1.1710

第二阻力位：1.1870 第二支撑位：1.1660

基本面：英国央行行长贝利当地时间周一警告称，私人信贷基金正面临来自一次性冲击的更高风险，这可能动摇整个行业的信心。贝利以金融稳定理事会主席身份致函各国财长，阐述了中东冲突可能如何首次对规模达1.8万亿美元的全球私人信贷市场构成考验，因为部分高杠杆借款人正面临压力。

技术面：英镑兑美元H4级别持续上行，并在48日多空分界线上方运行。另一方面，MACD双线和量能柱在零轴上方扩张。金融稳定理事会正在就私人信贷脆弱性撰写一份详细报告，旨在揭示政策制定者多年来一直担忧的市场隐蔽角落。

第一阻力位：1.3560 第一支撑位：1.3450

第二阻力位：1.3610 第二支撑位：1.3400

基本面：Okasan Securities经济学家表示，随着日本工资和物价同步上涨的机制愈发活跃，人们越来越觉得日本央行在政策应对方面已经落后于形势了。对于首相领导的政府而言，重要的是要让央行走上加息的道路，而不是通过大规模的补贴和消费税削减来掩盖通胀压力。

技术面：美元兑日元H4级别遇阻回落，并在48日多空分界线附近运行。此外，MACD双线和量能柱在零轴附近缩量。鉴于中东局势的不确定性较高，隔夜指数掉期市场预计日本央行今年4月加息的可能性约为40%。

阻力支撑位：

第一阻力位：160.00 第一支撑位：158.30

第二阻力位：160.70 第二支撑位：157.50

基本面：西太平洋银行周二发布的调查显示,澳大利亚4月消费者信心急剧下滑,录得自新冠疫情以来最大单月跌幅,此次下跌主要由燃油价格大幅上涨和进一步货币紧缩预期推动,超过80%的受访者预计未来12个月抵押贷款利率将上升。尽管中期经济预期表现出更强的韧性,但家庭财务面临的压力不断增加,高企的能源成本和利率可能抑制支出和增长。

技术面：澳元兑美元H4级别持续反弹，并在48日多空分界线上方运行。此外，MACD双线和量能柱在零轴上方收敛。澳大利亚储备银行货币政策委员会将于5月4-5日召开下次会议,预计5月将再次加息25个基点,下半年可能还会有进一步行动。

阻力支撑位：

第一阻力位：0.7130 第一支撑位：0.7040

第二阻力位：0.7170 第二支撑位：0.7000

基本面：瑞联银行重新购入黄金。此前，该银行因受伊朗战争引发的市场低迷影响而大幅削减了黄金持仓。该银行表示，其认为黄金的长期前景依然稳固。瑞联银行正逐步将黄金纳入客户的委托投资组合中，此前其黄金持仓比例已从约10%降至3%。瑞联银行正计划进一步扩充其黄金持仓，其在客户投资组合中的占比已回升至约6%。

技术面：黄金H4级别逐步反弹，并在48日多空分界线上方运行。另一方面，MACD双线和量能柱在零轴附近扩张。瑞联银行预计到今年年底金价将涨至每盎司6000美元，因为结构性需求；包括央行购买、对财政赤字的担忧以及地缘政治紧张局势。

阻力支撑位：

第一阻力位：4795.00 第一支撑位：4757.00

第二阻力位：4815.00 第二支撑位：4740.00

基本面：在本轮霍尔木兹海峡危机持续升级的背景下，原油市场已脱离传统的供需框架，转而由地缘政治筹码与极端情绪驱动。数据显示，海峡实际通行能力受限已导致全球供应面临中断风险，而美国针对性封锁措施的落地，标志着博弈进入持久战阶段。从技术面看，油价在经历前期下跌后，目前正尝试在多个时间周期内建立反弹通道。

技术面：原油H4级别遇阻下跌，并回到48日多空分界线下方。然而，MACD双线和量能柱在零轴附近收敛。欧佩克的数据显示，由于中东冲突彻底掐断了主要成员国的出口，该组织上个月的原油产量发生了史诗级暴跌。

阻力支撑位：

第一阻力位：105.00 第一支撑位：90.00

第二阻力位：112.00 第二支撑位：85.00

基本面：荷兰车辆管理局宣布，正式批准特斯拉完全自动驾驶监督版在荷兰高速公路和城市街道上使用，条件是必须有人工监督。这意味着特斯拉在欧洲获得了首个自动驾驶软件官方审批，为其后续在欧盟范围内推动技术互认铺平了道路。此次批准建立在超过160万公里的实际道路测试和超过1.3万次用户试乘体验的基础之上。

技术面：特斯拉日线级别下跌反弹，但依旧在48日多空分界线上方运行。此外，MACD双线和量能柱在零轴下方扩张。FSD在欧洲取得监管突破，、关系到特斯拉当前估值的核心叙事；从一家汽车制造商，转型为以人工智能驱动的软件订阅与出行服务平台。

阻力支撑位：

第一阻力位：370.00 第一支撑位：335.00

第二阻力位：388.00 第二支撑位：317.00