TMGM每日市场5月28日

周四（5月28日）美联储理事库克周三表示，央行目前应维持短期利率不变，但若通胀未能如预期般回落，美联储随时准备采取加息行动。库克在斯坦福大学经济政策研究所举办的一场人工智能政策论坛上发表讲话，指出美联储双重使命两侧均面临风险，从风险管理角度来看，维持利率稳定是当前最为合适的做法。库克承认，通胀正朝着错误方向发展，推动因素包括去年加征的关税、自2月28日伊朗战争爆发以来大幅攀升的油价，以及随着人工智能数据中心投资加速带来的芯片和软件需求上升，同时建筑工人薪资也面临上行压力。库克表示，她对企业快速采用人工智能技术、进而推动经济增长和生产率提升持乐观态度，但同时警告称，人工智能在创造新岗位之前可能先引发失业潮，这对原本稳定的劳动力市场构成下行风险。若就业市场出现明显走弱，她将准备支持降息。美元指数反弹至99.40；非美货币回落，澳元兑美元回调至0.711，欧元兑美元跌至1.160附近，离岸人民币到达6.78。现货黄金下行至4393美元附近，现货白银来到72.90美元附近。原油反弹至94.60美元附近。

基本面: 当前市场走势主要受到欧洲央行鹰派预期升温以及英国经济数据转弱双重影响。欧洲央行近期持续释放偏鹰派信号，进一步强化市场对于未来加息的预期。欧洲央行官员本周表示，欧洲央行将采取一切必要措施以确保通胀重新回到目标水平。与此同时，欧洲央行执委则明确支持欧洲央行在6月进一步加息。

技术面: 欧元兑美元H4级别震荡下行，并在48日多空分界线下方运行。此外，MACD双线与量能柱在零轴附近扩张。市场目前已经完全计入欧洲央行未来两次加息预期。此外，市场甚至预计未来一年内欧洲央行进一步加息的概率接近50%。

第一阻力位：1.1660 第一支撑位：1.1550

第二阻力位：1.1710 第二支撑位：1.1500

基本面：由于市场对英国央行近期加息预期降温，英国国债收益率下降，仍对英镑构成一定拖累，但英镑的反弹表明下行动能有所减弱。英镑当前在多空因素交织中窄幅整理。一方面，美伊军事冲突持续及协议谈判的拖延加剧了地缘政治不确定性，对英镑形成压制；另一方面，汇价获得买盘支撑温和反弹，显示下行动能有所减弱。

技术面：英镑兑美元H4级别再次回落，并在48日多空分界线下方运行。另一方面，MACD双线和量能柱在零轴下方扩张。投资者需密切关注美伊谈判进展、美国PCE数据以及英国央行政策信号，以判断英镑下一步方向。

第一阻力位：1.3450 第一支撑位：1.3340

第二阻力位：1.3500 第二支撑位：1.3390

基本面：日本央行上一财年其持有的日本国债出现创纪录亏损，凸显出该行转向更高利率对其持仓造成的沉重估值打击。这家日本的央行周三公布，在截至3月份的财年中，其日本国债持仓的未实现亏损为45.441万亿日元，约合2852.6亿美元。该亏损额高于上一财年录得的28.625万亿日元，也是自可比数据公布以来该央行的最大亏损。

技术面：美元兑日元H4级别震荡上行，并在48日多空分界线上方运行。此外，MACD双线和量能柱在零轴上方扩张。自2024年退出负利率政策以来，日本央行一直在逐步但稳步地收紧货币政策，从而推高了日本国债收益率。

阻力支撑位：

第一阻力位：160.20 第一支撑位：158.70

第二阻力位：161.00 第二支撑位：158.00

基本面：澳大利亚统计局27日宣布，2026年4月该国整体消费者价格指数同比涨幅为4.2%，相比前一个月的4.6%有所回落，也低于市场此前预期的4.4%。分析人士认为，4月数据显示核心通胀压力仍在积聚，上游成本压力向消费端传导迹象已经显现，但是不够明显。这表明企业可能难以迅速将成本压力转嫁给消费者。

技术面：澳元兑美元H4级别震荡回落，并在48日多空分界线下方运行。另一方面，MACD双线和量能柱在零轴附近扩张。数据显示，4月澳大利亚核心通胀率从3月的3.3%微升至3.4%，符合市场此前预期。澳大利亚央行设定的通胀目标区间是2%-3%。

阻力支撑位：

第一阻力位：0.7170 第一支撑位：0.7080

第二阻力位：0.7210 第二支撑位：0.7040

基本面：国际黄金价格周四维持震荡下行，市场聚焦美伊局势变化以及即将公布的美国PCE通胀数据。随着霍尔木兹海峡安全问题再度成为焦点，避险情绪继续支撑金价，但市场对于美联储年内维持高利率的预期限制了黄金进一步上涨空间。市场对于美伊问题始终未签署正式协议，油价后期仍面临走高风险存在过低的预期。

技术面：黄金H4级别震荡下行，并在48日多空分界线下方运行。此外，MACD双线和量能柱在零轴下方扩张。原油在消化战略库存，以及消费者接受高油价的情况下，存在继续走高的可能，这对美国通胀来说并非好消息，黄金震荡偏弱的态势未变。

阻力支撑位：

第一阻力位：4417.00 第一支撑位：4380.00

第二阻力位：4435.00 第二支撑位：4362.00

基本面：原油开盘小幅反弹，原因是美国和伊朗在如何重新开放霍尔木兹海峡的问题上仍然存在分歧。特朗普表示，他对谈判不满意，白宫否认了伊朗关于一份协议草案的报道，该报道称伊朗和阿曼将监督海峡航运。尽管面临挑战，但由于对交战双方至少能够达成一项临时协议的乐观情绪，原油价格仍有望连续第二周下跌。

技术面：原油H4级别超跌反弹，但依旧在48日多空分界线下方运行。另一方面，MACD双线和量能柱在零轴下方底背离扩张。荷兰合作银行表示，眼下石油市场过于安于现状，战略石油储备的释放正在帮助缓冲战争造成的部分供应损失。

阻力支撑位：

第一阻力位：97.00 第一支撑位：90.00

第二阻力位：99.00 第二支撑位：85.00

基本面：Marvell Technology公布了2027财年第一季度的亮眼财务业绩，每股收益达到$0.80，略高于市场预期的$0.79。与此同时，公司营收创下$24.18亿的历史新高，超出预期的$24亿。此外，公司分别于2026年2月2日完成对Celestial AI的收购，并于2026年2月10日完成对XConn Technologies的收购。

技术面：Marvell日线级别高位回落，并依旧在48日多空分界线上方运行。此外，MACD双线和量能柱在零轴上方扩张。2027财年第一季度的创纪录业绩，充分彰显了Marvell数据中心战略的实力以及近期并购整合的成效。

阻力支撑位：

第一阻力位：204.00 第一支撑位：187.00

第二阻力位：215.00 第二支撑位：172.00