Mohicans markets：MHM 今日要聞

☆  21:30 美國12月失業率、12月季調後非農就業人口 

☆  23:00 美國12月ISM非製造業PMI、11月工廠訂單月率 

☆  次日00:15 美聯儲理事庫克討論通脹前景

☆  次日02:00 美國至1月6日當周石油鑽井總數

市場概覽 

全球市場走勢複盤

北京時間週四晚，有“小非農”之稱的ADP就業數據錄得增加23.5萬人，大超預期的增加15萬人以及前值的12.7萬人，這表明儘管美聯儲一再激進加息，美國勞動力市場依然過熱，這強化了市場對美聯儲還有空間保持加息的預期。數據公佈後，美元指數一度漲超0.5%，並站上105關口，不過，在美聯儲的大鷹派、聖路易斯聯儲主席布拉德聲稱利率已經接近對經濟足夠有限制性的水準之後漲幅收窄，收漲0.89%，報105.14。

美債收益率止步兩連跌，10年期美債收益率一度拉升近9個基點，日內從3.69%漲至3.72附近%；對利率更敏感的2年期美債收益率日內升幅超過10個基點，和10年期美債的收益率都遠離週三所創的兩周來低位。截至美股收盤，2年期美債收益率交投在4.45%附近。

由於美元和美債收益率雙雙走高，現貨黃金止住四日連創至少半年新高之勢，在ADP就業數據公佈之前就開始走弱，數據公佈後更是短線下挫超7美元，隨後擴大跌幅，一度跌破1830美元並回吐前2個交易日漲幅，收跌1.18%，報1832.7美元/盎司；現貨白銀新年3個交易日連續下跌，收跌2.21%，報23.24美元/盎司。

原油在創下30年來年初最大2天跌幅之後，週四終於擺脫逾三周低位。因為最新公佈的美國EIA數據顯示，截至12月30日當周美國除卻戰略儲備的商業原油庫存增幅低於預期，精煉油庫存和汽油庫存降幅低於預期，EIA數據公佈後WTI原油價格短線攀升逾1美元，隨後擴大漲幅，WTI原油一度逼近75美元，截至收盤，漲幅收窄至0.98%，報73.9美元/桶；布倫特原油收漲1.05%，報78.84美元/桶。

在歐洲天然氣連日因暖冬天氣壓制需求而大跌後，投資者開始關注天然氣供應緊張的風險。歐洲天然氣結束3日下跌之勢並漲超10%，英國天然氣甚至漲近20%。

美股收盤，週四晚間公佈的一系列美國經濟數據強化美聯儲繼續收緊政策的可行性。道指收跌1.02%，納指、標普500指數分別收跌1.47%和1.17%，中概股整體連續三日走強，納斯達克中國金龍指數收漲1.61%，富途控股漲11.3%、尚乘數科漲超200%、貝殼漲7.7%。

歐股漲跌不一，德國DAX30指數收跌0.36%，英國富時100指數收漲0.63%，法國CAC40指數收跌0.22%，歐洲斯托克50指數收跌0.37%，西班牙IBEX35指數收漲0.54%，義大利富時MIB指數收跌0.14%。

市場熱點

1. 美聯儲官員講話——布拉德：利率仍略低於足夠限制性的水準；修改通脹目標的想法很糟糕，通脹減速可能比市場預期的慢；年底評估縮表。喬治：在2024年相當長的一段時間內將利率維持在5%以上是合適的。博斯蒂克：通脹高的出奇，這是美國經濟最大的逆風。

2. 聯邦基金利率掉期目前定價美聯儲在6月達到5.03%的終端利率，較昨日上行約6BP。

3. AI聊天機器人ChatGPT的創建者OpenAI估值較2021年翻倍至290億美元。

4. 作出讓步的麥卡錫仍未當選美國眾議院議長，眾院就此事進行的投票紀錄已刷回1859年。

5. 美國11月貿易帳錄得前年9月以來最小逆差；當周初請失業金人數錄得低於預期的20.4萬人；12月服務業PMI錄得高於預期的44.7。

6. 在公佈的一系列利於美聯儲繼續收緊政策的經濟數據以及官員的鷹派發言下，美股主要股指收跌超1%，中概股連續三日走強；油價反彈、美元走強、金價回落，幅度均在1%一線。

7. 土耳其股指週四觸發二次熔斷，跌幅達7%。

8. 2022年英國年平均氣溫首次超過10攝氏度。

9. 普京指令俄國防部於東正教耶誕節期間在烏全境接觸線停火36小時，唿籲烏方同步宣佈停火，澤連斯基拒絕該提議，稱這只是俄方加強前線陣地的“掩護”。

地緣局勢

1. 普京指示俄國防部於東正教耶誕節期間在烏全境接觸線停火36小時，唿籲烏方同步宣佈停火，澤連斯基拒絕該提議，稱沒必要，只是俄方加強前線陣地的“掩護”。

2. 美德兩國將向烏克蘭運送裝甲車，這是澤連斯基迫切尋求的重大火力升級。其中，美國將把約50輛布拉德利戰車納入援烏武器方案，並將於週五公佈；德國將向烏克蘭提供黃鼠狼坦克殲擊車和愛國者導彈系統。

3. 俄國防部新聞處：俄防空系統在過去24小時內擊落21架烏克蘭無人機、5枚“海馬斯”火箭彈和4枚“哈姆”導彈。

4. 據美聯社：美國將向烏克蘭提供近30億美元的軍事援助。

5. 美國防部確認預計在週五宣佈向烏克蘭提供新一輪安全援助。

6. 烏克蘭政府：據初步估計，2022年烏克蘭GDP將下降30.4%，低於預期。

7. 克里姆林宮：普京向土耳其總統確認，如果烏方滿足與領土相關的先決條件，俄羅斯願意就烏克蘭問題進行對話。

8. 俄羅斯財政部：與2021年相比，2022年烏拉爾石油平均價格上漲10.3%，至每桶76.09美元。

9. 白俄羅斯國防部：俄羅斯和白俄羅斯將進行空軍演習。

機構觀點

1. 高盛丨Goldman Sachs：隨著各國央行保持鷹派立場，將利率維持在高位，同時投資者逃離高價的科技股，價值股今年可能再放異彩。 

2. 法興銀行丨SOCIETE GENERALE：隨著歐洲央行收緊政策成為焦點，歐元可能在2023年初上漲。

法國興業銀行表示，歐元可能在2023年初上漲，因風險偏好積極、能源價格下跌以及俄烏衝突可能緩和，這將使市場更多地關注歐洲央行的政策收緊。法國興業銀行外匯策略師Olivier Korber表示，美聯儲的預測顯示，與歐洲央行對歐元區通脹的預測相比，美國通脹下降的速度要快得多。因此預計歐洲央行將大幅加息，其加息週期可能比美聯儲持續的時間更長。Korber稱，“即使1月份的季節性因素表明歐元兌美元/USD開局緩慢，但預計隨著邁向春季，其走勢將加速。”

3. 三菱日聯丨MUFG：將把10年期固定抵押貸款利率從3.52％上調至3.7％。