Mohicans markets ：Kỳ vọng lãi suất tăng tiếp tục đẩy đồng đô la cao hơn Tiêu điểm về Hội nghị thường niên Ngân hàng Trung ương Toàn cầu Jackson Hole

Sự kiện tài chính

Vào lúc 9:15 hôm nay, Trung Quốc sẽ công bố Lãi suất cho vay một năm Prime (LPR) kết thúc vào ngày 22 tháng 8. Thị trường hiện kỳ vọng nó sẽ đạt mức kỷ lục 3,6%, giảm 10 điểm cơ bản so với trước đó. Các chuyên gia cho rằng, khả năng Lãi suất cho vay cơ bản giảm tương ứng trong lần công bố này cao hơn sau khi lãi suất cho vay trung hạn và lãi suất hoạt động repo đảo ngược thị trường mở giảm. Nó sẽ tiếp tục giảm chi phí tài chính cho các doanh nghiệp và người dân, thúc đẩy nhu cầu tín dụng hiệu quả và nhu cầu tín dụng hiệu quả được kỳ vọng sẽ phục hồi.

Quan điểm toàn cầu - Danh sách các thị trường chính 

Vào thứ Sáu ngày 19 tháng 8, vàng giao ngay tiếp tục giảm mạnh, xuống dưới mốc 1.750 USD và đóng cửa trong phiên âm ngày thứ năm liên tiếp. Cuối cùng, nó đóng cửa giảm 0,65% ở mức 1.747,04 USD / ounce. Bạc giao ngay đóng cửa giảm 2,56% ở mức 19,04 USD / ounce.

Mặt khác, chỉ số đô la Mỹ đã đạt được ba ngày tích cực liên tiếp và tăng trên 108 điểm. Lợi suất trái phiếu Mỹ kỳ hạn 10 năm từng đạt mốc 3%, đóng cửa ở mức 2,976%.

Về dầu thô, hai loại dầu này đang đi trên một chuyến tàu lượn siêu tốc. Dầu thô WTI đã kiểm tra mốc 90 USD nhiều lần trong ngày và có thời điểm tăng lên mức cao 92,06 USD. Cuối cùng, nó đóng cửa giảm 0,55% ở mức 89,87 USD / thùng. Dầu thô Brent đóng cửa giảm 0,77% ở mức 95,76 USD / thùng.

 Ba chỉ số chứng khoán chính của Hoa Kỳ đóng cửa giảm điểm chung. S&P 500 đóng cửa giảm 1,29%, Nasdaq đóng cửa giảm 2,01% và Dow đóng cửa giảm 0,86%.

Chứng khoán châu Âu hầu hết đóng cửa ở mức thấp hơn. Chỉ số DAX của Đức đóng cửa giảm 1,12% ở 13544,52 điểm, chỉ số FTSE 100 đóng cửa tăng 0,09% ở 7550,37 điểm và chỉ số Euro Stoxx 50 đóng cửa giảm 1,27% ở 3730,32 điểm.

Kim loại

Vàng giao ngay giảm nhẹ hôm thứ Hai 22/8 theo giờ Bắc Kinh, từng chạm mức thấp mới kể từ ngày 29/7 là 1744,82 USD / ounce. Khi đồng đô la tiếp tục mạnh lên vào tuần trước, tiếp tục tăng lên hơn mức cao mới vào thứ Hai, áp lực lên giá vàng là rõ ràng. Giá vàng đóng cửa giảm trong 5 phiên vừa qua, đây là đợt giảm dài nhất được duy trì kể từ tháng 11 năm ngoái. Mức giảm hàng tuần gần 3% của tuần trước cũng là hoạt động tồi tệ nhất trong sáu tuần qua.

Nhà phân tích cấp cao Jim Wyckoff của Kitco Metals cho biết, “yếu tố chính ảnh hưởng đến thị trường vàng và bạc là sự phục hồi của đồng đô la Mỹ ..., vàng và đồng đô la đang cạnh tranh tài sản trú ẩn an toàn và lãi suất tăng của Mỹ cho thấy đồng đô la mạnh hơn , điều này sẽ gây thêm thiệt thòi cho vàng. ”

Châu Âu và Mỹ dữ liệu PMI trong tháng Tám và dữ liệu PCE của Hoa Kỳ vào tháng Bảy sẽ được công bố trong tuần này, tác động thị trường là tương đối lớn, vì vậy đầu tư cần phải tập trung vào. Ngoài ra, tuần này sẽ mở ra cuộc họp thường niên của ngân hàng trung ương Jackson Hole, Chủ tịch Cục Dự trữ Liên bang Powell cũng sẽ có một bài phát biểu. Một số nhà phân tích kỳ vọng Powell sẽ củng cố kỳ vọng về việc tăng lãi suất hơn nữa, điều này có thể gây bất lợi cho giá vàng.

  Phe tăng giá

【Khảo sát: Việc tăng lãi suất của Fed dự kiến sẽ chậm lại 50 bps vào tháng 9, lo ngại suy thoái thêm】

【Các vụ nổ ở các khu vực do Nga kiểm soát ở Ukraine và ở Nga, các quan chức Hoa Kỳ giữ im lặng không bình luận gì】

【Truyền thông Nga: Bộ chỉ huy Hạm đội Biển Đen của Nga bị máy bay không người lái tấn công】

【Zelensky: Russia Fears‘Ugly’Attack khi Ukraine chuẩn bị kỷ niệm ngày độc lập】

Phe giảm giá 

【Fed's Balkin nói “còn nhiều thời gian” trước khi cần đưa ra quyết định tăng lãi suất tiếp theo】

【Kỳ vọng về việc Fed tăng lãi suất đã đẩy đồng đô la lên mức cao nhất trong 5 tuần, công bố mức tăng hàng tuần lớn nhất kể từ tháng 4 năm 2020】

【Cược ròng dài hạn vào đồng đô la đã tăng lên 13,37 tỷ đô la trong tuần gần nhất, mức tăng đầu tiên trong bốn tuần】

【Thành viên Hội đồng quản trị Chủ tịch Bundesbank Nagel: ECB phải tiếp tục tăng lãi suất vì lạm phát sẽ vẫn quá cao】

Về mặt cân bằng, sức mạnh của đồng đô la và kỳ vọng về một bài phát biểu diều hâu có thể xảy ra của Chủ tịch Fed Powell. Giá vàng được dự báo sẽ tiếp tục giảm trong tuần này và xu hướng giảm kỹ thuật cũng gia tăng. Trước sự phục hồi của SMA 1766.14 chu kỳ 21 ngày, giá vàng có xu hướng giảm và cần chú ý ngắn hạn đến mức cao nhất 1739,19 gần ngưỡng kháng cự vào ngày 22 tháng 7. Ngoài ra, cũng cần chú ý đến dải Bollinger thấp hơn gần mức hỗ trợ, hiện tại đang ở gần 1695.

Dầu thô

Vào đầu giờ giao dịch của ngày thứ Hai, ngày 22 tháng 8, theo giờ Bắc Kinh, dầu của Mỹ hiện được giao dịch ở mức 89,33 USD / thùng. Giá dầu giảm trong tuần trước, do đồng đô la mạnh lên đè nặng và lo ngại rằng nền kinh tế tăng trưởng chậm lại sẽ làm suy yếu nhu cầu đối với dầu thô. Các cuộc đàm phán hạt nhân Iran đang chờ xem liệu Mỹ có thể tuân thủ “lằn ranh đỏ” của Iran hay không. Tuần này sẽ là cuộc họp thường niên của các ngân hàng trung ương toàn cầu tại Jackson Hole, vì vậy bài phát biểu của Chủ tịch Cục Dự trữ Liên bang cũng cần được chú ý.

Tips: Hợp đồng dầu thô NYMEX New York trong tháng 9 bị ảnh hưởng bởi sự thay đổi của tháng. Giao dịch cuối cùng trên sàn sẽ hoàn thành vào lúc 2h30 ngày 23/8, và giao dịch cuối cùng trên thị trường điện tử sẽ hoàn thành vào lúc 5h00 sáng. Hãy chú ý đến thời hạn và sự thay đổi của thông báo hàng tháng về địa điểm giao dịch để kiểm soát rủi ro. Ngoài ra, việc hết hạn các hợp đồng dầu của Hoa Kỳ trên một số nền tảng giao dịch thường sớm hơn một ngày so với NYMEX chính thức, vì vậy hãy chú ý hơn đến

   Những yếu tố tích cực ảnh hướng đến giá dầu

【Các công ty năng lượng nâng sản lượng lên mức trước dịch bệnh】

【Chứng khoán Hoa Kỳ nói chung đóng cửa giảm do các cổ phiếu vốn hóa lớn】

   Những yếu tố tiêu cực ảnh hưởng đến giá dầu

【Các vụ nổ ở Ukraine do Nga kiểm soát và bên trong nước Nga】

【Gazprom cho biết Nord Stream 1 sẽ ngừng hoạt động trong ba ngày nữa vào cuối tháng 8 ở Châu Âu để tăng thêm áp lực lên kho khí đốt mùa đông của Châu Âu】

【Sự hiện diện bất hợp pháp của Hoa Kỳ ở Syria sử dụng 137 tàu chở dầu để đánh cắp dầu của Syria một lần nữa】

【Iran sẽ không bỏ qua lợi ích quốc gia của mình trong bất kỳ cuộc đàm phán và thương lượng nào】

Nhìn chung, căng thẳng địa chính trị tiếp tục hỗ trợ giá dầu, nhưng các cuộc đàm phán hạt nhân Iran đang chờ xem liệu Mỹ có thể tuân thủ “lằn ranh đỏ” của Iran hay không. Giá dầu có thể dao động quanh mốc 90. Tuần này sẽ là cuộc họp thường niên của các ngân hàng trung ương toàn cầu tại Jackson Hole, vì vậy bài phát biểu của Chủ tịch Cục Dự trữ Liên bang cũng cần được chú ý.

Ngoại hối

Vào đầu phiên giao dịch vào thứ Hai, ngày 22 tháng 8, theo giờ Bắc Kinh, chỉ số đô la Mỹ giao dịch quanh mức 108,08;

Chỉ số đô la Mỹ đạt mức cao nhất trong 5 tuần vào thứ Sáu và ghi nhận mức tăng hàng tuần lớn nhất kể từ tháng 4 năm 2020, khi các nhà đầu tư điều chỉnh vị trí của họ về khả năng Cục Dự trữ Liên bang tiếp tục tăng lãi suất để chống lạm phát. Giá vàng giảm phiên thứ năm liên tiếp, chuỗi giảm dài nhất kể từ tháng 11 năm ngoái và giá dầu giảm trong tuần trước, đè nặng bởi đồng đô la mạnh hơn và lo ngại rằng suy thoái kinh tế sẽ làm suy yếu nhu cầu dầu thô. Tập trung tuần này vào Hội nghị Thường niên Ngân hàng Trung ương Toàn cầu Jackson Hole.

Chỉ số đô la Mỹ đạt 108,22 vào thứ Sáu, cao nhất kể từ ngày 15 tháng 7, trước khi đóng cửa tăng 0,54 phần trăm ở mức 108,10. Fed được coi là có nhiều dư địa để tăng lãi suất hơn so với các ngân hàng trung ương ở các nền kinh tế lớn khác, vốn dễ bị tổn thương hơn. Các nhà giao dịch hợp đồng tương lai của quỹ Fed hiện đang định giá 55% khả năng Fed tăng lãi suất 50 điểm cơ bản vào tháng 9 và 45% khả năng tăng 75 điểm cơ bản. Đồng euro đóng cửa giảm 0,46% so với đồng đô la vào thứ Sáu ở mức 1,0038. Lo ngại suy thoái tiếp tục đè nặng lên đồng euro. Mặc dù đồng euro giảm ngang giá so với đồng đô la trong một thời gian và hiện đang dao động gần ngang giá, nhưng nhiều nhà đầu tư vẫn không bỏ cuộc và tiếp tục bán khống đồng euro. Đồng bảng Anh đã giảm 2,55% xuống 1,1825 đô la vào tuần trước, mức giảm hàng tuần lớn nhất kể từ tháng 9 năm 2020. Kỳ vọng tăng lãi suất của Ngân hàng Trung ương Anh đã hạ nhiệt, và suy thoái kinh tế đã trở thành hai con gấu lớn phải đối mặt với đồng bảng.

Quản điểm tiền tệ của các tổ chức:

1. Mitsubishi UFJ: Rủi ro giảm giá đối với đồng bảng Anh vẫn tồn tại và có thể tiếp tục giảm

① Derek Halpenny, người đứng đầu bộ phận nghiên cứu thị trường toàn cầu tại Tập đoàn tài chính Mitsubishi UFJ, cho biết: “Rủi ro giảm giá đối với đồng bảng Anh vẫn tồn tại.”

② Ông nói thêm: “GBP / USD đã giảm xuống dưới mức 1,2000 và các quỹ có đòn bẩy gần đây đã tích lũy các vị thế GBP dài có thể dễ dàng được thanh lý để đẩy GBPUSD xuống sâu hơn.”

2. Vốn Kinh Tế: Sterling có rủi ro giảm; nó có thể giảm xuống 1,18

① Nhà kinh tế học của Capital Economics, Kieran Tompkins cho biết: “Các nhà đầu tư tiếp tục kỳ vọng chính sách của Ngân hàng Trung ương Anh sẽ nhanh chóng chuyển từ tăng lãi suất sang cắt giảm lãi suất; chúng tôi tin rằng tốc độ tăng lãi suất của BoE sẽ thấp hơn những gì thị trường tiền tệ hiện đang mong đợi. nên cân nhắc về đồng bảng Anh. ”

② Capital Economics dự đoán rằng đồng bảng Anh sẽ vẫn chịu áp lực trong thời gian còn lại của năm 2022 do những phát triển kinh tế gần đây và động lực thị trường.

3. Ngân hàng New York Mellon: Thị trường đã đạt đến cấp độ bán khống mới so với đồng euro

① Ngân hàng New York Mellon cho biết mặc dù xu hướng bán khống đồng euro không còn là tin tức nữa, nhưng mức độ bán khống đã lên một tầm cao mới.

② Ngân hàng đã lập mô hình vị thế tổng thể và khả năng sinh lời tỷ giá hối đoái dựa trên việc tổng hợp các vị thế kỳ hạn và hoán đổi trong cơ sở dữ liệu của riêng mình. Nhà chiến lược Daniel Tenengauzer đã viết trong một lưu ý rằng điểm số của nó cho thấy các nhà đầu tư hiện đang nắm giữ các vị thế bán khống đối với đồng euro so với tất cả các loại tiền tệ bao gồm đồng đô la, bảng Anh và franc Thụy Sĩ.

Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm

Thông tin trong tài liệu này chỉ dành cho lời khuyên chung. Nó không xem xét mục tiêu đầu tư, tình hình tài chính hoặc nhu cầu đặc biệt của bạn. Mohicans Markets đã cố gắng hết sức để đảm bảo tính chính xác của thông tin kể từ ngày xuất bản. Mohicans Markets không bảo đảm hoặc tuyên bố về tài liệu này. Các ví dụ trong tài liệu này chỉ mang tính chất minh họa. Trong phạm vi được pháp luật cho phép, Mohicans Markets và các nhân viên của Mohicans Markets sẽ không chịu trách nhiệm về bất kỳ tổn thất hoặc thiệt hại nào phát sinh dưới bất kỳ hình thức nào, kể cả sơ suất, từ bất kỳ thông tin nào được cung cấp hoặc bỏ qua từ tài liệu này. các khoản phí, được nêu trong các tuyên bố công bố sản phẩm có sẵn trên trang web Mohicans Markets và cần được cân nhắc trước khi quyết định giao dịch với các sản phẩm này. Các công cụ phái sinh có thể rủi ro và thua lỗ có thể vượt quá khoản thanh toán ban đầu của bạn. Mohicans Markets khuyên bạn nên tìm kiếm lời khuyên độc lập.

MohicansMarkets, (Viết tắt: MHMarkets hoặc MHM, tên tiếng Trung: Mai hui), Giấy phép Dịch vụ Tài chính Úc số 001296777.)