Báo cáo việc làm phi nông nghiệp vượt kỳ vọng, Phố Wall lập đỉnh mới, vàng chịu áp lực giảm

Tổng quan thị trường

Dữ liệu việc làm phi nông nghiệp của Mỹ trong tháng 6 vượt xa kỳ vọng, củng cố niềm tin thị trường và thúc đẩy các chỉ số chứng khoán Mỹ đồng loạt lập đỉnh lịch sử mới. S&P 500 và Nasdaq ghi nhận tuần tăng thứ ba liên tiếp, trong đó Nasdaq tăng hơn 1%, dẫn dắt bởi nhóm cổ phiếu công nghệ. Số liệu việc làm mạnh mẽ khiến kỳ vọng cắt giảm lãi suất của Fed vào tháng 9 suy yếu rõ rệt, kéo lợi suất trái phiếu chính phủ Mỹ tăng mạnh, với lợi suất kỳ hạn 10 năm tăng gần 5 điểm cơ bản và kỳ hạn 2 năm tăng hơn 10 điểm. Chỉ số USD tăng vọt trong ngắn hạn, có thời điểm phục hồi hơn 0.7% từ mức thấp trong ngày, chốt phiên tăng 0.4%. Đồng USD mạnh và lợi suất tăng gây áp lực lên giá vàng giao ngay, khiến giá có lúc giảm gần 1.4% trong phiên, phản ánh tâm lý ưa rủi ro tăng và nhu cầu trú ẩn suy yếu.

Dự báo tiêu điểm

● Dự luật "Big & Beautiful" suýt soát được Hạ viện thông qua với cách biệt 4 phiếu

Bất chấp sự phản đối mạnh mẽ từ Đảng Dân chủ, Đảng Cộng hòa đã kịp thời thông qua dự luật trước thời hạn ngày 4/7. Nhà Trắng xác nhận cựu Tổng thống Trump sẽ ký ban hành vào lúc 17:00 ngày 4/7. Trước khi bỏ phiếu, lãnh đạo Đảng Dân chủ đã phát biểu phản đối gần 9 tiếng – lập kỷ lục dài nhất. Bộ trưởng Tài chính Mỹ, bà Bessent, cho biết thị trường cho thấy dự luật có tính kỷ luật tài khóa, hỗ trợ tăng trưởng kinh tế; việc thông qua dự luật sẽ mang lại sự ổn định và chắc chắn cho nền kinh tế, khuyến khích doanh nghiệp tuyển dụng, đầu tư và tăng lương.

● Khủng hoảng thị trường chứng khoán và trái phiếu Nhật Bản？

Phiên đấu giá trái phiếu chính phủ Nhật Bản kỳ hạn 30 năm hôm thứ Năm ghi nhận tỷ lệ đặt mua đạt 3.58 – cao nhất trong 6 tháng. Dù bề ngoài tích cực, kết quả vẫn tiềm ẩn rủi ro khi giá trúng thầu thấp hơn kỳ vọng và lợi suất trái phiếu toàn thị trường tăng, cho thấy giới đầu tư vẫn thận trọng và yêu cầu bù đắp rủi ro cao hơn. Theo Nomura, trong đàm phán thương mại Nhật-Mỹ, phía Mỹ sẽ chủ động đề xuất thuế quan trước để gây áp lực lên dư luận Nhật Bản, sau đó đôi bên cùng nhượng bộ và tuyên bố chiến thắng. Tuy nhiên, quá trình này đi kèm hai rủi ro lớn: Nhật Bản gia tăng chi tiêu quốc phòng và thất bại của Đảng Dân chủ Tự do trong bầu cử. Bế tắc thương mại và đồng yên tăng giá làm gia tăng rủi ro ngắn hạn cho chứng khoán Nhật, nhà đầu tư nên tránh xa và chuyển sang theo dõi cơ hội phân bổ vào trái phiếu dài hạn.

Sự kiện cần theo dõi(GMT+8)

17:00 – Chỉ số giá sản xuất (PPI) khu vực đồng Euro tháng 5 (theo tháng)