IEXS盈十证券汇市分析|石油需求将在不到6年的时间内见顶

基本面

美指

小非农和初请双双增强FED降息预期

ADP报告显示，6月份美国私营部门新增就业人数为15万人，这一数字不仅低于市场预期的16万人，也是自2024年1月以来的最小增幅。这一放缓的就业增长趋势，与之前数月的稳健表现形成了鲜明对比。

黄金

市场预计澳洲联储9月加息，澳元兑美元升至近半年高位

6月份的货币政策会议上，澳洲联储讨论了加息以对抗通胀。近期零售额和通胀等经济指标表明，有必要收紧货币政策。然而，劳动力市场指标显示劳动力市场疲软，这可能会影响工资增长和可支配收入。继5月份下降1.9%之后，6月份ANZ-Indeed招聘广告下滑2.2%，表明招聘速度放缓。

原油

石油需求将在不到6年的时间内见顶

IEA预测，石油需求将在不到6年的时间内见顶，而能源研究所则表示，需求将持续增长。电动汽车销量正在上升，但它们对石油需求的影响有限，尤其是在亚洲大国以外的地区。亚洲大国的石油需求增长预计将很快见顶，但亚洲大国也在投资国内油气生产。

技术面

美元指数

市场行情整理: 

美元指数继续跌向105关口，最终收跌0.179%，报105.06，创6月中旬以来新低。

观点整理:

交易市场预计2024年将有约45个基点的宽松，这相当于不到两次降息。经济学家预计周五的数据将显示美联储首选的核心PCE通胀指标年化增速从上月的2.8%放缓至2.6%。尽管这是自2021年3月以来的最低数据，但仍高于美联储2%的通胀目标。

黄金

市场行情整理:

由于美国独立日假期交投清淡，现货黄金在非农到来之际持稳，盘中多次挑战2360美元关口，最终收涨0.06%，报2357.45美元/盎司。

观点整理:

美国ISM制造业PMI和非制造业PMI都差于市场预期，续请失业金人数也进一步攀升，美联储9月份降息预期有所升温，而且预计美国6月非农就业数据将差于5月份表现，金价短线偏向震荡走高。

原油

随着交易员们继续消化美国原油库存下降的数据以及中东地缘政治局势，国际油价连续第二个交易日收涨。WTI原油收涨0.57%，报84.04美元/桶；布伦特原油盘中触及4月底以来的最高点，最终收涨0.56%，报87.52美元/桶。

观点整理:

虽然沙特调降亚洲官方售价，令油价小幅承压；但之前EIA原油库存大幅减少的利好仍在给油价提供支撑，而且近期美国经济数据前景，美联储9月降息预期有所升温，这也给油价提供支撑。美国正迎来夏季需求高峰期，偏向支撑油价。不过，以色列将派代表团前往多哈进行停火谈判，令多头有所顾忌。