对当今市场的洞察和分析

市场概述

本周的发展相当有趣，超出了预期。周二，澳大利亚工资从 0.9% 降至 0.8%，表明就业市场放缓。英国的申请人数变化从 3.62 万激增至 13.5 万，推动英镑一度走低。CPI 年率为 2.2%，低于预期，这进一步加剧了英镑的跌势，表明英国经济通货紧缩，增加了英国央行在 9 月份降息的可能性。

新西兰央行也出乎市场意料地将利率从 5.50% 下调至 5.25%，这削弱了新西兰元兑美元和其他货币的汇率。然而，鉴于澳大利亚经济放缓，交易商仍在评估澳元/新西兰元交易如何进行。分析师和投资者正在等待今天上午晚些时候 9:30 公布的就业数据。如果就业变化低于预期，同时失业率上升，则可能表明经济放缓，可能需要采取刺激措施。不过，如果数据符合预期，市场情绪可能会维持对 10 月份降息的预期。

与此同时，美国数据并不令人意外，符合市场对 9 月降息的预期。核心 PPI 为 0%，PPI 月率为 0.1%，CPI 年率为 2.9%。核心 CPI 和 CPI 月率均为 0.2%，符合预期。

本周还有一些数据发布，可能会进一步加强市场对澳元、美元和英镑的预期。本周交易时段结束后，我们可以预期这些货币的定位将更加激进。

黄金 - 昨日的交易如期展开，在美国 CPI 数据低于预期、增加了降息可能性之后，持仓交易者推动价格走低，为预期中的 9 月降息做准备。有鉴于此，我们认为黄金可能会测试 2431.705 点，甚至在该点位下方向 2401.779 点交易。不过，我们建议根据个人系统进行交易，长期看好市场前景。

白银 -白银市场已跌破 27.725，反映了主要交易商的重新定位。与黄金一样，白银市场在即将到来的 9 月份也会为看涨预期找到进一步的支撑。在此之前，我们可能会看到大型交易商压低价格，以获得更好的买入头寸。然而，来自西亚的意外消息，如最近与以色列达成的武器交易，可能会增加对金属的需求，从而对市场产生积极影响。(更多内容将在下期分析中介绍）。

DXY - 随着 9 月降息预期的升温，美元可能会下跌或在当前水平盘整。我们预计美元需求会下降。尽管如此，我们将继续关注价格走势；除非跌破前期低点，否则市场可能会在 102.775 的区间内盘整。

英镑兑美元 -在数据显示英国央行可能在 9 月份降息的迹象增加后，英镑在 1.28508 点遭遇疲软。这也可能是英国骚乱的结果，申请失业救济人数的突然飙升就证明了这一点。(更多内容请见下期分析）。

澳元兑美元 - 澳元走势略有放缓是由于昨日公布的就业数据较弱，导致澳元遭遇阻力，未能触及 0.66541。虽然我们预计数据最终会有所改善，但市场情绪指向 10 月份降息的预期，而 9 月份可能会出现意外，这与基元的情况类似。有鉴于此，在不可避免的抛售之前，澳元可能会出现突然买盘，推动价格上涨。

新西兰元兑美元 - 新西兰央行决定将利率下调至 5.25%后，新西兰元突然下跌。新西兰央行行长奥尔表示，通胀已步入正轨，现在放宽货币政策是合适的。分析师和投资者预计在 9 月份的下次会议上将再次降息，这进一步加剧了市场对新西兰元的看跌预期。这可能会为日元、法郎和石油货币加元等避险资产创造交易机会。

欧元兑美元 - 在市场预期美元降息的预期支撑下，欧元走强。然而，随着市场继续评估经济预期，1.10361 美元的水平对欧元来说仍具有重要意义。由于奥运会刚刚结束，目前没有进一步降息的讨论。正常的市场活动和经济需求应该很快就会恢复，预计未来几天会有更多更新。

美元兑日元 - 预计日元将很快走强。日本首相岸田文雄（Fumio Kishida）宣布下月辞职后，日元和日经指数（Nikkei）出现震荡，但随着市场从近期的低迷中复苏，亚洲股市整体上扬。目前价格在 146.512 水平附近徘徊，在市场价格受到挤压后，可能很快会跌破这一水平。

美元兑瑞郎 -瑞郎面临压力，整体前景显示市场可能很快出现抛售。0.87041 水平成功抵制了进一步的看涨行动。不过，价格也有可能短暂飙升，允许溢价抛售。

美元兑加元 - 加元继续走强，在 1.37261 下方轻松交投。随着全球对西亚局势发展的关注，加元进一步走强的可能性很高。我们还将密切关注油价与近期经济发展的关系。随着以色列即将受到攻击，我们预计加元将进一步受到买盘的追捧。(更多内容请见下期分析）。

COT 报告分析

加元 - 疲软 (2/5)

瑞士法郎 - 强势 (2/5)

英镑 - 疲软 (1/5)

日元 - 强势 (3/5)

欧元 - 强 (4/5)

澳元 - 弱 (4/5)

新西兰元 - 弱 (3/5)

美元 - 强势 (4/5)

白银 - 强 (3/5)

黄金 - 强 (3/5)